現(xiàn)金流之于企業(yè)，就如同血液之于人體，現(xiàn)金流就是企業(yè)生存和發(fā)展的命脈，擁有充足現(xiàn)金流的企業(yè)才能夠?qū)崿F(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。我們常常在新聞媒體中能夠看到體量龐大并且盈利能力還不錯的大集團大企業(yè)突然宣布破產(chǎn)清算，其中有一部分原因是由于現(xiàn)金流出問題導(dǎo)致，也就是常說的資金流斷裂。對于一個企業(yè)來說，現(xiàn)金流出了問題導(dǎo)致資金鏈斷裂是一種非常危險的情況，一旦資金鏈斷裂，企業(yè)將無法維持正常運營。由此可見，現(xiàn)金流在企業(yè)財務(wù)經(jīng)濟活動中具有不可動搖的地位。

企業(yè)的現(xiàn)金流能夠反映企業(yè)一定期間內(nèi)資產(chǎn)運營中資金流入和流出的情況。當(dāng)企業(yè)的資金流入大于流出的時候，這差額部分可以自由支配，風(fēng)險承受能力也會增強。反之，當(dāng)企業(yè)的資金流入小于或等于流出的時候，出現(xiàn)了資金運作困難，導(dǎo)致企業(yè)最終只能通過外債來躲避風(fēng)險，加大了企業(yè)的經(jīng)營負擔(dān)，企業(yè)的風(fēng)險承受能力就相當(dāng)較差。    

很多企業(yè)只偏重于追求高水平的利潤，對現(xiàn)金流量表缺乏正確的認識。企業(yè)利潤往往隱藏著許多死賬、呆賬等現(xiàn)象，不能客觀反映一個企業(yè)的實際財務(wù)情況，但現(xiàn)金流排除了一切有可能造假的渠道，如實反映了企業(yè)的實力。曾經(jīng)在上個世紀90年代最出名的巨人集團，隨著現(xiàn)金流的斷裂，“巨人”倒下，巨人倒下的時候賬面還是盈利的。作為巨人集團的創(chuàng)始人史玉柱為自己制定三項“鐵律”。一：必須時時刻刻保持危機意識，每時每刻提防公司明天會突然垮掉，隨時防備最壞的結(jié)果；二：不得有目冒進，草率進行多元化經(jīng)營；三：讓企業(yè)永遠保持充沛的現(xiàn)金流。后來史玉柱憑著腦白金的崛起，也時時刻刻保持著“款到提貨”的市場規(guī)矩。

可見良好的盈利能力并非企業(yè)得以持續(xù)健康發(fā)展的充分條件，是否擁有正常的現(xiàn)金流量才是企業(yè)持續(xù)經(jīng)營的前提。

                                                              財務(wù)部：廖鳳玉